По словам инвестора, суммарная стоимость деривативов превышает объем мирового ВВП в 10 раз, что служит причиной повышенной волатильности и создает предпосылки для нового кризиса на фондовых рынках. "Регулируются ли должным образом деривативы? Нет. А растет ли объем торгов деривативами? Да, растет", - отметил он.
Разразившийся три года назад финансовый кризис начался с краха на американском рынке ипотечных деривативов. За полгода после коллапса Lehman Brothers Holdings Inc в сентябре 2008 года индекс MSCI World обвалился на 38%. Замораживание кредитных рынков заставило центральные банки по всему миру понизить ставки и влить в экономику сотни миллиардов долларов.
Отметим, правда, что это уже не первый "кризисный" прогноз Мобиуса в отношении производных инструментов. Два года назад инвестор уже говорил, что действия инвестиционных банков и торговцев деривативами мешают адекватному регулированию этого рынка и новый кризис точно наступит через 5-7 лет.
Международный валютный фонд предупредил в своем докладе, опубликованном 27 мая, что для финансовых институтов, "слишком важных, чтобы обанкротиться", необходимо ужесточение надзора и более значительные требования к капиталу.
По данным Bloomberg, после финансового кризиса крупнейшие американские банки стали больше, и число "слишком больших, чтобы обанкротиться", финиститутов продолжит расти, увеличившись на 40% в течение следующих 15 лет. "Стали ли банки больше, чем были до кризиса? Стали, - отметил Мобиус. - Они слишком большие для краха".
Между тем знаменитый финансовый менеджер также подчеркнул "невероятный" инвестиционный потенциал Африки и сообщил, что вложил значительный объем средств в нигерийские банки.